Vị Trí & Ngôn Ngữ
Công ty Taurex Global Limited được quản lý bởi Cơ quan Dịch vụ Tài chính của Seychelles (FSA) (SD092)
Công ty Taurex Global Limited được quản lý bởi Cơ quan Dịch vụ Tài chính của Seychelles (FSA) (SD092)
Khám phá giá mua, bán trực tiếp và chênh lệch giá của USD/JPY. Tìm hiểu về các cơ hội giao dịch, các yếu tố làm di chuyển USD JPY và những sai sót phổ biến cần tránh trong giao dịch của bạn.
Tóm tắt
Trong giao dịch ngoại hối, tỷ giá USD/JPY cho biết cần bao nhiêu yên Nhật để đổi lấy một đô la Mỹ. Vì đô la Mỹ là đồng tiền dự trữ lớn nhất thế giới và yên Nhật là đồng tiền giao dịch sôi động nhất châu Á, nên cặp USD/JPY luôn có tính thanh khoản cao và được nhiều nhà đầu tư quan tâm trên thị trường ngoại hối. Các nhà giao dịch đánh giá cao nó vì chênh lệch hẹp, thanh khoản sâu và phản ứng rõ ràng với chênh lệch lãi suất giữa Mỹ và Nhật Bản.
Lãi suất qua đêm của Mỹ hiện cao hơn Nhật Bản khoảng 4%, nên mua USD/JPY sẽ nhận được swap dương mỗi đêm. Chiến lược này hiệu quả khi chênh lệch lãi suất tăng và thị trường ổn định. Hãy thường xuyên theo dõi đường cong hợp đồng tương lai lãi suất của Fed, các cuộc họp của Ngân hàng Trung ương Nhật Bản (BoJ) và mức phí swap hàng ngày do sàn giao dịch cung cấp. Chi phí swap tăng đột ngột có thể khiến bạn mất hết lợi nhuận tích lũy.
Từ 00:00 đến 03:00 UTC, thường không có tin tức kinh tế quan trọng, thanh khoản ổn định và USD/JPY chủ yếu dao động trong biên độ 20–25 pip. Nhiều trader trong ngày đặt lệnh giới hạn ở các mức cao/thấp của phiên trước, kỳ vọng đảo chiều nhẹ 8–12 pip với điểm dừng lỗ chặt chẽ. Nên thoát lệnh trước khi thị trường châu Âu bắt đầu hoạt động, vì lúc đó xu hướng mạnh thường xuất hiện.
Vào thứ Sáu đầu tiên mỗi tháng lúc 12:30 UTC, dữ liệu việc làm Mỹ (Non-Farm Payroll) có thể khiến USD/JPY biến động mạnh, thậm chí tăng hoặc giảm cả 1 yên chỉ trong vài phút. Chiến lược phổ biến là đặt lệnh chờ mua và bán cách giá hiện tại khoảng 15 pip, khoảng 15 phút trước khi tin ra. Khi một lệnh được kích hoạt, hãy hủy lệnh còn lại, dời điểm dừng lỗ về hòa vốn sau khi có lãi 20 pip và cân nhắc chốt lời trước đầu giờ tiếp theo. Lưu ý có thể bị trượt giá, nên giảm khối lượng giao dịch hoặc dùng lệnh dừng lỗ đảm bảo nếu bạn mới thử giao dịch theo tin.
Yếu tố tác động đến thị trường
Vì sao điều này quan trọng
>>
Sự thay đổi định hướng lãi suất giữa Fed và Ngân hàng Trung ương Nhật Bản (BoJ) tác động trực tiếp đến chênh lệch lợi suất USD/JPY, thường là động lực chính khiến tỷ giá biến động.>>
Những bất ngờ về CPI Mỹ có thể thúc đẩy kỳ vọng về việc thắt chặt Fed nhanh hơn hoặc chậm hơn, trong khi lạm phát Nhật Bản trong lịch sử vẫn ở mức thấp, neo chính sách BoJ.>>
Đồng Yên Nhật thường tăng giá khi thị trường cổ phiếu hoặc tín dụng biến động mạnh, do nhà đầu tư có xu hướng đưa vốn về nước và coi Yên là tài sản trú ẩn an toàn.Yên Nhật có xu hướng tăng giá khi thị trường cổ phiếu hoặc tín dụng chao đảo, phản ánh dòng hồi hương và danh tiếng của nó như một nơi trú ẩn an toàn.>>
Những biến đổi lớn, đột ngột trong USD/JPY thường trùng với các hoạt động mua hoặc bán tiền tệ phối hợp hoặc đơn phương của BoJ/MoF.>>
Dòng thương mại và sức hấp dẫn tương đối của Trái phiếu Kho bạc Mỹ so với Trái phiếu Chính phủ Nhật Bản (JGB) định hình xu hướng dài hạn.Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Hãy nhớ rằng các chính sách tiền tệ, căng thẳng địa chính trị hoặc dữ liệu vĩ mô gần đây có thể nhanh chóng thay đổi hướng đi của cặp tiền này.
Swap dương từ các lệnh mua USD/JPY thường khiến người mới “ham” sử dụng đòn bẩy cao 20–30 lần, nghĩ rằng tiền lãi qua đêm sẽ bù đắp các biến động nhỏ. Tuy nhiên, chỉ một tin đồn về Fed nới lỏng hay dấu hiệu can thiệp từ BoJ cũng có thể “thổi bay” lợi nhuận tích lũy nhiều tuần chỉ với một cú biến động mạnh 80 pip.
Cách tránh: Điều chỉnh khối lượng lệnh sao cho nếu thị trường biến động 150 pip, bạn chỉ mất tối đa 2% vốn tài khoản. Sử dụng lệnh dừng lỗ tự động (trailing stop) làm công cụ bảo vệ chính thay vì chỉ dựa vào thu nhập hoán đổi swap. Ngoài ra, nên giảm khối lượng giao dịch khi hợp đồng tương lai của Fed bắt đầu dự báo cắt giảm lãi suất hoặc có dấu hiệu Bộ Tài chính Nhật sắp can thiệp thị trường.
Khoảng 15:00 giờ Tokyo (06:00 UTC), các ngân hàng sẽ cân đối vị thế để thiết lập tỷ giá tham chiếu trong ngày, dùng cho việc thanh toán các sổ quyền chọn JPY quy mô lớn. Trong 5 phút ngay trước thời điểm fixing, các desk giao dịch có thể đẩy giá spot 20–30 pips nhằm chốt mức giá có lợi, từ đó kích hoạt các lệnh dừng lỗ (stop loss) đặt chặt của trader nhỏ lẻ.
Cách tránh: Đóng lệnh (flatten) hoặc nới rộng stop loss trong khoảng 05:55 – 06:05 UTC. Nếu vẫn giữ lệnh, nên chờ đợi nhịp điều chỉnh sau thời điểm “fix” vì dòng tiền thường đảo chiều sau khi tỷ giá được chốt.
Khi Nhật Bản hoặc Mỹ nghỉ lễ, thị trường trở nên kém sôi động; chỉ một lệnh giao dịch nhỏ cũng có thể khiến USD/JPY biến động hàng chục pip mà không cần lý do gì đặc biệt. Nhiều trader vội vàng “đu theo sóng”, nhưng xu hướng này thường nhanh chóng đảo chiều khi thanh khoản trở lại bình thường.
Cách tránh: Kiểm tra lịch nghỉ lễ kép mỗi Chủ Nhật. Giảm một nửa kích thước vị thế vào các ngày lễ thị trường đơn và tạm thời không giao dịch khi cả hai thị trường đóng cửa. Nếu bạn giao dịch, chấp nhận chênh lệch rộng hơn và luôn sử dụng mức dừng lỗ cố định (hard stop).
Tìm câu trả lời cho các câu hỏi thường gặp về giao dịch forex trên Taurex, bao gồm mở tài khoản, tính năng nền tảng, điều kiện giao dịch và nhiều nội dung khác.
Lãi suất mục tiêu của BoJ thường thấp hơn nhiều so với lãi suất chuẩn của Fed Mỹ, hỗ trợ các giao dịch carry được tài trợ bằng yên. Nếu kỳ vọng lãi suất Nhật Bản tăng trong tương lai, lợi thế này cho giao dịch carry có thể thu hẹp, tác động đến cặp USD/JPY và sức hấp dẫn của các chiến lược giao dịch carry.
Lợi suất Trái phiếu Kho bạc cao hơn làm tăng chi phí phòng ngừa rủi ro tài sản Mỹ trở lại yên, khiến các khoản đầu tư được định giá bằng đô la hấp dẫn hơn. Điều này thường nâng cặp USD/JPY. Khi lợi suất giảm, đô la thường mất sức mạnh so với yên.
Chênh lệch hẹp nhất thường xảy ra khi các phiên giao dịch ở Tokyo, London và New York trùng lặp, từ 12:00 đến 16:00 UTC. Trong thời gian này, thanh khoản cao và chênh lệch có thể thu hẹp xuống dưới 0,5 pip. Biến động cũng có thể tăng vọt vào khoảng 23:50 UTC khi Nhật Bản công bố dữ liệu kinh tế quan trọng.
Vì yên là đồng tiền được báo giá, giá trị pip thay đổi theo giá. Khi USD/JPY giao dịch gần 146, một pip (0,01 yên) trị giá khoảng $0,68 trên mỗi lô micro 10.000 đơn vị. Nhiều nền tảng giao dịch bao gồm máy tính pip để giúp các nhà giao dịch quản lý rủi ro hiệu quả.
Đòn bẩy bán lẻ thường được giới hạn ở 50:1 tại Mỹ và 30:1 ở châu Âu. Ở mức giá hiện tại, mở một lô chuẩn 100.000 đơn vị USD/JPY yêu cầu ký quỹ khoảng $3.000 đến $5.000, tùy thuộc vào môi giới và khu vực quy định.
