Vị Trí & Ngôn Ngữ
Công ty Taurex Global Limited được quản lý bởi Cơ quan Dịch vụ Tài chính của Seychelles (FSA) (SD092)
Công ty Taurex Global Limited được quản lý bởi Cơ quan Dịch vụ Tài chính của Seychelles (FSA) (SD092)
Khám phá giá mua và bán trực tiếp, cũng như chênh lệch giá của EUR/JPY. Tìm hiểu các cơ hội giao dịch, các yếu tố chính ảnh hưởng đến EUR JPY và những cạm bẫy phổ biến cần tránh trong giao dịch của bạn.
Tóm tắt
EUR/JPY đo lường cần bao nhiêu yên Nhật để mua một euro, khiến nó trở thành một cặp tiền tệ chéo nổi bật được biết đến là "Euro-Yên". Nó phản ánh mối liên kết kinh tế sâu sắc giữa Khu vực Đồng tiền chung châu Âu và Nhật Bản, với hành động giá chủ yếu được thúc đẩy bởi chênh lệch lãi suất giữa ECB và Ngân hàng Nhật Bản. Cặp tiền được biết đến với thanh khoản mạnh và biến động ổn định, phản ứng mạnh với những thay đổi trong lợi suất và động lực giao dịch carry. EUR/JPY là lựa chọn phổ biến cho các chiến lược dựa trên lợi suất do thanh khoản ổn định và hành vi giao dịch nhất quán.
Chiến lược này tận dụng sự phân kỳ chính sách ECB-BOJ, thường cho thấy chênh lệch đáng kể, với lãi suất của ECB cao hơn BOJ. Theo dõi chênh lệch lợi suất Bund-JGB 10 năm, duy trì môi trường carry dương khoảng 200 điểm cơ bản. Định vị trong khoảng trùng lặp giờ giao dịch châu Âu-châu Á, sử dụng stop 25-40 pip để quản lý rủi ro. Theo dõi tác động cuộc họp ECB và BOJ hàng tháng, vì những thay đổi chính sách có thể kích hoạt các biến động đáng kể. Carry dương mạnh khiến điều này hấp dẫn cho các vị thế trung hạn, nhưng hãy chuẩn bị cho biến động xung quanh thông tin liên lạc của ngân hàng trung ương.
Ngân hàng Nhật Bản họp tám lần mỗi năm, thường kích hoạt biến động mạnh trong các cặp JPY. Xem xét đặt vị thế 30 pip phía trên và phía dưới mức thị trường trước mỗi thông báo, nhắm mục tiêu các biến động tiềm năng 40-80 pip. Thị trường Nhật Bản vẫn rất nhạy cảm với những thay đổi chính sách do lịch sử lãi suất cực thấp của họ. Khi biến động giá vượt quá 25 pip, sử dụng trailing stop để bảo vệ lợi nhuận và nhắm đến đóng giao dịch trong vòng 24 giờ để giới hạn phơi nhiễm với các đảo chiều sau thông báo.
Tập trung vào khoảng trùng lặp 07:00-09:00 UTC khi thị trường châu Âu và châu Á giao nhau. Tìm kiếm các vùng tích lũy 20-35 pip hình thành trong giai đoạn này, sau đó giao dịch đột phá với stop 15 pip. Thứ Ba và Thứ Tư thường cung cấp các thiết lập tốt nhất do các mô hình dòng tiền thể chế. Phương pháp này hoạt động tốt vì các ngân hàng lớn điều chỉnh vị thế trong khung này, tạo ra động lượng có thể dự đoán được. Đặt mục tiêu lợi nhuận ở mức 1,5-2 lần rủi ro của bạn và tránh chiến lược này trong các bản phát hành kinh tế lớn hoặc các giai đoạn nghỉ lễ khi thanh khoản giảm đáng kể.
Yếu tố tác động đến thị trường
Vì sao điều này quan trọng
>>
Các tác động chính sách của ECB so với BOJ thúc đẩy dòng giao dịch carry, tạo ra xu hướng định hướng bền vững dựa trên những thay đổi chênh lệch lợi suất và kỳ vọng phân kỳ chính sách.>>
PMI sản xuất và dữ liệu lạm phát khuếch đại các biến động EUR/JPY do độ nhạy cảm chính sách ECB, với dữ liệu Đức mang trọng lượng đặc biệt do ảnh hưởng kinh tế của nó trong khuôn khổ khu vực đồng tiền chung châu Âu.>>
Dòng tiền risk-on/risk-off toàn cầu ảnh hưởng đến nhu cầu trú ẩn an toàn JPY và khẩu vị rủi ro EUR, với tương quan với thị trường cổ phiếu và giá hàng hóa ảnh hưởng đến định vị tiền tệ chéo và dòng tiền thể chế.>>
Thay đổi chính sách và thỏa thuận hợp tác kinh tế ảnh hưởng đến dòng đầu tư xuyên biên giới, đặc biệt tác động đến định vị dài hạn khi khối lượng thương mại và quan hệ đối tác đầu tư phát triển giữa các khu vực.>>
Con đường bình thường hóa chính sách dần dần của BOJ ảnh hưởng đến sức hấp dẫn giao dịch carry EUR/JPY dài hạn, với dữ liệu tăng trưởng tiền lương và các chỉ số lạm phát cốt lõi thúc đẩy suy đoán về các điều chỉnh lãi suất trong tương lai.Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Hãy nhớ rằng các chính sách tiền tệ, căng thẳng địa chính trị hoặc dữ liệu vĩ mô gần đây có thể nhanh chóng thay đổi hướng đi của cặp tiền này.
Nhiều nhà giao dịch giả định rằng chênh lệch lãi suất gây ra biến động tiền tệ ngay lập tức, nhưng sức mạnh của tương quan này có thể thay đổi. Hệ số gần 0,75 cho thấy sự liên kết mạnh, những mối quan hệ thường yếu đi trong tâm lý né tránh rủi ro hoặc gián đoạn kinh tế lớn. Trong khi tương quan ngắn hạn có thể thắt chặt, như đã thấy trong xu hướng ba tháng gần đây, những thay đổi lợi suất không phải lúc nào cũng kích hoạt hành động giá tức thời; sự kiên nhẫn và xác nhận vẫn là thiết yếu.
Cách tránh: Sử dụng chênh lệch lợi suất làm xu hướng định hướng thay vì tín hiệu vào lệnh. Đợi xác nhận kỹ thuật thông qua hành động giá hoặc các chỉ báo động lượng trước khi định vị. Theo dõi hệ số tương quan hàng tuần và điều chỉnh kích thước vị thế khi tương quan yếu dưới 0,60. Kết hợp phân tích cơ bản với thời điểm kỹ thuật cho các điểm vào tốt hơn.
Nền kinh tế Nhật Bản cho thấy độ nhạy cảm cao với dữ liệu trong nước, nhưng nhiều nhà giao dịch EUR/JPY chỉ tập trung vào các bản phát hành châu Âu. Với dịch vụ đại diện cho khoảng 70% GDP của Nhật Bản, việc bỏ qua hiệu suất của ngành này tạo ra các điểm mù. Lo ngại sản xuất của BOJ cũng tác động đáng kể đến kỳ vọng chính sách và dòng tiền tệ.
Cách tránh: Theo dõi các thành phần GDP của Nhật Bản, xu hướng lạm phát và dữ liệu tiền lương cùng với các bản phát hành châu Âu. Đặc biệt chú ý đến PMI dịch vụ và số liệu tăng trưởng tiền lương. Đặt cảnh báo lịch cho các bài phát biểu của Ngân hàng Nhật Bản và báo cáo triển vọng hàng quý. Cân bằng phân tích của bạn giữa cả hai nền kinh tế thay vì quá trọng các yếu tố châu Âu.
Các ngày lễ châu Âu và Nhật Bản tạo ra sự kết hợp thanh khoản độc đáo có thể kích hoạt các khoảng trống bất ngờ. Khi một trung tâm lớn đóng cửa trong khi trung tâm kia vẫn hoạt động, sự tham gia giảm có thể khuếch đại các biến động vượt quá phạm vi bình thường. Rủi ro khoảng trống hơn 50 pip trở nên có khả năng cao hơn trong các giai đoạn này.
Cách tránh: Kiểm tra cả lịch nghỉ lễ khu vực trước khi thực hiện vị thế. Giảm kích thước vị thế 30-50% trong các giai đoạn nghỉ lễ. Tránh giữ vị thế qua cuối tuần dài khi cả hai trung tâm đóng cửa. Sử dụng stop rộng hơn trong các giai đoạn thanh khoản thấp và xem xét đóng vị thế sớm thay vì giữ qua các đợt đóng cửa thị trường kéo dài.
Tìm câu trả lời cho các câu hỏi thường gặp về giao dịch forex trên Taurex, bao gồm mở tài khoản, tính năng nền tảng, điều kiện giao dịch và nhiều nội dung khác.
Nhật Bản đã dành hàng thập kỷ chống giảm phát, khiến các chỉ số lạm phát trở nên quan trọng cho những thay đổi chính sách BOJ. Lạm phát cốt lõi trên 2% hỗ trợ kỳ vọng tăng lãi suất, làm tăng giá JPY thông qua giảm sức hấp dẫn giao dịch carry. BOJ nhắm mục tiêu lạm phát bền vững, không phải tăng vọt tạm thời, vì vậy xu hướng cơ bản quan trọng hơn các con số tiêu đề. Dữ liệu tăng trưởng tiền lương đặc biệt ảnh hưởng đến chính sách vì nó cho biết liệu lạm phát có thể tồn tại mà không có kích thích hay không. Thị trường phản ứng mạnh vì bất kỳ sự bình thường hóa chính sách nào đều làm giảm chênh lệch lãi suất thúc đẩy các giao dịch carry EUR/JPY.
Hoạt động đỉnh điểm xảy ra trong 07:00-09:00 UTC khi các phiên châu Âu và châu Á trùng lặp. Khung này cung cấp thanh khoản tốt nhất và hành động giá có thể dự đoán nhất. Phiên Tokyo (00:00-09:00 UTC) cho thấy hoạt động vừa phải, trong khi phiên London (08:00-17:00 UTC) mang lại biến động tăng lên. Thứ Ba đến Thứ Năm thường cung cấp các cơ hội giao dịch nhất quán nhất. Tránh mở cửa tối Chủ Nhật và đóng cửa chiều Thứ Sáu do sự tham gia thể chế giảm. Các giai đoạn nghỉ lễ ở một trong hai khu vực làm giảm đáng kể thanh khoản và tăng rủi ro khoảng trống.
Đối với EUR/JPY, một pip bằng biến động 0,01 yên. Với một lô chuẩn (100.000 EUR), mỗi pip bằng 1.000 yên. Để chuyển đổi sang đồng tiền tài khoản của bạn, chia cho tỷ giá USD/JPY hiện tại nếu giao dịch tài khoản USD. Ví dụ, tại USD/JPY 150,00, mỗi pip bằng khoảng $6,67 trên mỗi lô chuẩn. Lô mini (10.000 EUR) bằng $0,67 mỗi pip, trong khi lô micro (1.000 EUR) bằng $0,067 mỗi pip. Luôn xác minh tính toán với máy tính pip của môi giới của bạn để có độ chính xác.
Hầu hết các môi giới cung cấp đòn bẩy 30:1 đến 100:1 cho EUR/JPY, tùy thuộc vào khu vực pháp lý và loại tài khoản của bạn. Yêu cầu ký quỹ thường dao động từ 1% đến 3,33% kích thước vị thế. Đối với một lô chuẩn ở mức hiện tại (169,57), mong đợi yêu cầu ký quỹ khoảng $1.700-$5.650 tùy thuộc vào đòn bẩy. Tài khoản chuyên nghiệp có thể tiếp cận đòn bẩy cao hơn, nhưng các nhà giao dịch bán lẻ phải đối mặt với giới hạn quy định. Xem xét sử dụng đòn bẩy thấp hơn (10:1 đến 20:1) cho các chiến lược giao dịch carry do thời gian nắm giữ dài hơn và tiềm năng biến động bất ngờ.
