رادار التداول: اختراقات في مختلف الأسواق

أبرز النقاط

• اخترقت البتكوين مستوى 80,000 دولار للمرة الأولى منذ منتصف مايو، مسجلةً ارتفاعًا بنسبة 23٪ خلال الأيام السبعة الماضية، وهو أكبر مكسب أسبوعي لها منذ نحو ثلاث سنوات. ويُظهر الرسم البياني لإطار الساعة أن السعر يختبر مباشرة القمة الضعيفة عند 81,500 دولار، فيما توفر منطقة الطلب بين 78,500 و79,300 دولار فرصة دخول عند التراجع استعدادًا للموجة الصعود التالية.
• يواصل الذهب صعوده القوي باتجاه القمة الضعيفة عند 4,700 دولار، ويتداول عند 4,646 دولارًا من دون تسجيل أي تغيّر مؤثر في هيكل السوق منذ أواخر يوليو. وقد تشكلت منطقة طلب بين 4,600 و4,625 دولارًا مع تماسك السعر مباشرة أسفل القمم، ما يوفر فرصة دخول محتملة لاستمرار الاتجاه خلال أسبوع جاكسون هول.
• تعافى مؤشر DAX بقوة من القاع عند 25,910 عبر سلسلة متتالية من اختراقات الهيكل، ويختبر الآن مباشرة القمة الضعيفة عند 26,200، فيما يتداول عند 26,193.5. وقد يوفر التراجع إلى منطقة الطلب بين 26,080 و26,120 فرصة دخول لمحاولة اختراق القمة الضعيفة والتوجه نحو قمم جديدة.

الصفقة 1: شراء البتكوين من منطقة الطلب

يُعد اختراق البتكوين مستوى 80,000 دولار القصة الأبرز في الأسواق هذا الأسبوع. ويُظهر الرسم البياني لإطار الساعة سوقًا قضت الجزء الأول من الأسبوع في تماسك بين 76,500 و78,500 دولار، قبل أن يدفع اختراق حاد للهيكل السعر فوق 79,000 ثم 80,000 دولار في تتابع سريع. ويتداول السعر الآن عند 80,777 دولارًا، مختبرًا مباشرة القمة الضعيفة عند 81,500 دولار، وهي الحد العلوي لنطاق تداول البتكوين الممتد منذ مايو.

جاءت الحركة مدفوعة بموجة من تصفية مراكز البيع مع تسارع الزخم الصعودي، ضمن ارتفاع أسبوعي أوسع بلغ 23٪، وهو الأقوى منذ نحو ثلاث سنوات. وأصبحت البتكوين الآن أعلى بنحو 38٪ من قاع أواخر يونيو دون 58,000 دولار، في تعافٍ تدريجي أعاد بناء الثقة بهدوء في سوق الأصول المشفرة الأوسع، رغم بقاء السعر أدنى بكثير من أعلى مستوى تاريخي سجله في أكتوبر قرب 126,000 دولار.

تستهدف الصفقة تراجعًا إلى منطقة الطلب بين 78,800 و79,300 دولار، حيث بدأ أحدث اختراق للهيكل. وهذه هي المنطقة التي دافع عنها المشترون قبل الاندفاعة الأخيرة فوق 80,000 دولار، ما يجعلها المنطقة الأعلى احتمالًا للدخول مع استمرار الاتجاه. يقع الهدف الأول عند 81,000 دولار، مباشرة أسفل القمة الضعيفة، فيما يقع الهدف الثاني عند 82,000 دولار لمن يرغب في الاستفادة من امتداد اختراق مؤكد. ويُلغى السيناريو دون 78,000 دولار، إذ يشير الكسر إلى أن موجة الصعود تفقد زخمها بدلًا من أن تكون في مرحلة توقف مؤقت.

لا يزال ارتباط البتكوين بالمعنويات العامة تجاه المخاطر مرتفعًا، لذلك قد تكون البيانات الأمريكية هذا الأسبوع، بما فيها مؤشر نفقات الاستهلاك الشخصي الأساسي يوم الأربعاء وكلمة رئيس الاحتياطي الفيدرالي وورش في جاكسون هول يوم الجمعة، العامل الحاسم في امتداد الاختراق أو تعثره عند القمة الضعيفة.

الصفقة 2: شراء الذهب باتجاه القمة الضعيفة

الرسم البياني: XAU/USD – إطار 15 دقيقة (TradingView، مفاهيم الأموال الذكية SMC)

كان صعود الذهب من أوضح الاتجاهات على شاشات الأسواق. ويُظهر الرسم البياني لإطار الساعة سلسلة من اختراقات الهيكل دفعت السعر من القاع القوي عند 4,000 دولار، مرورًا بمستويي 4,300 و4,400 دولار، وصولًا إلى القمة الضعيفة عند 4,700 دولار، من دون تغيّر مؤثر يُذكر في هيكل السوق يقطع مسار الصعود. ويتداول السعر حاليًا عند 4,646 دولارًا، متماسكًا مباشرة أسفل القمم بعد ملامسة منطقة القمة الضعيفة في وقت سابق من الجلسة.

تشكلت منطقة طلب بين 4,600 و4,625 دولارًا مع تطور هذا التماسك، وهي المنطقة التي استندت إليها أحدث موجة صعود. ويمنح ذلك الصفقة مرجعًا هيكليًا واضحًا بدلًا من الدخول مباشرة عند المقاومة. يقع الهدف الأول عند 4,700 دولار، أي عند القمة الضعيفة نفسها، فيما يقع الهدف الثاني عند 4,725 دولارًا في حال تأكيد الاختراق صعودًا. ويُلغى السيناريو دون 4,575 دولارًا، إذ سيشير هذا المستوى إلى تحول التماسك إلى تراجع أعمق بدلًا من توقف مؤقت قبل استكمال الاتجاه.

لا تزال الخلفية الأساسية داعمة بقوة. فعوائد سندات الخزانة الأمريكية لأجل 30 عامًا ما زالت قرب أعلى مستوياتها في عدة عقود، ومع ذلك يواصل الذهب الارتفاع بدلًا من التراجع، استمرارًا لانفصال الارتباط الذي تناولته نسخة هذا الأسبوع من «القهوة والرسوم البيانية». ومع انعقاد جاكسون هول يوم الجمعة واستمرار حالة عدم اليقين بشأن كيفية تناول رئيس الاحتياطي الفيدرالي وارش لارتفاع عوائد الآجال الطويلة، يبدو من غير المرجح أن يتراجع الطلب على الملذات الآمنة قبل ذلك.

الصفقة 3: شراء مؤشر DAX (GER40) من منطقة الطلب

الرسم البياني: DAX (GER40) – إطار 15 دقيقة (TradingView، مفاهيم الأموال الذكية SMC)

حقق مؤشر DAX تعافيًا قويًا على الرسم البياني لإطار الساعة، إذ صعد من القاع عند 25,910 عبر سلسلة واضحة من تغيرات هيكل السوق واختراقاته ليصل إلى 26,193.5، على بعد نقاط قليلة من القمة الضعيفة عند 26,200. وكانت جميع التراجعات خلال الصعود محدودة، في إشارة إلى سيطرة المشترين منذ بداية الانعكاس.

تستهدف الصفقة تراجعًا إلى منطقة الطلب بين 26,080 و26,120، وهي المنطقة التي بدأ منها أحدث اختراق للهيكل قبل الاندفاعة الأخيرة نحو القمة الضعيفة. ويوفر ذلك دخولًا أوضح من ملاحقة السعر مباشرة عند المقاومة. يقع الهدف الأول عند 26,300، فيما يقع الهدف الثاني عند 26,400 في حال تأكيد الاختراق فوق القمة الضعيفة. ويُلغى السيناريو دون 26,000، بالقرب من القاع القوي الذي يستند إليه هيكل التعافي بالكامل.

تشهد الأسهم الأوروبية طلبًا شرائيًا بالتوازي مع تحسن شهية المخاطرة العامة هذا الأسبوع، إلا أن تطورات الطاقة لا تزال عاملًا متغيرًا للمصنّعين الألمان في ظل استمرار حالة عدم اليقين المرتبطة بإيران ومضيق هرمز. ومع انعقاد جاكسون هول وصدور مجموعة مكثفة من البيانات الأمريكية في وقت لاحق من الأسبوع، قد تعتمد قدرة مؤشر DAX على تجاوز 26,200 على حركة الدولار والمعنويات العالمية تجاه المخاطر بقدر اعتمادها على المحفزات الأوروبية المحلية.

تحذير من المخاطر: ينطوي تداول الأدوات المالية، ولا سيما المنتجات التي تستخدم الرافعة المالية، على درجة كبيرة من المخاطر، وقد لا يكون مناسبًا لجميع المستثمرين. وقد ترتفع قيمة استثماراتك أو تنخفض بصورة حادة، كما قد تخسر كامل رأس المال المستثمر. وتؤدي المنتجات ذات الرافعة المالية، على وجه الخصوص، إلى تضخيم كل من الأرباح والخسائر المحتملة. وقبل الدخول في مثل هذا التداول، يتعين عليك تقييم أهدافك المالية ومستوى خبرتك وقدرتك على تحمل المخاطر. وتقع على عاتقك وحدك مسؤولية التأكد من فهمك لآليات التداول ومخاطره، بما في ذلك متطلبات الهامش، وطلب مشورة مالية مستقلة عند الاقتضاء. لا تتداول بأموال لا يمكنك تحمل خسارتها. ولا ينبغي تفسير أي محتوى في هذا الموقع أو اعتباره مشورة مقدمة من Taurex أو أي من شركاتها التابعة أو مديريها أو مسؤوليها أو موظفيها.